Pense por um momento: como você protege seu patrimônio?

Quase todo mundo conhece por histórias (ou até mesmo já vivenciou) aquela prática antiga de armazenar o dinheiro guardado embaixo do colchão. Hoje em dia, entretanto, sabemos que economizar exige um pouco mais de estratégia. Afinal, você não quer que seu dinheiro acabe muito desvalorizado pela inflação. E uma boa forma de evitar isso é investindo em CDB.

E não vá achando que investimentos são sempre complicados e arriscados. Afinal, as possibilidades são muitas e tudo vai depender do seu perfil, dentre os tipos de investidor. Aliás, se você é mais conservador com dinheiro e prefere garantir a segurança, o CDB pode ser uma excelente opção para você. 

Mas, afinal, o que é CDB? Aqui, vamos te explicar direitinho como funciona esse investimento e quais são os tipos disponíveis no mercado.

O que significa CDB? 

Vamos começar com algumas definições essenciais. CDB é a sigla de Certificado de Depósito Bancário, um tipo de investimento em renda fixa. Assim como outros títulos dessa modalidade, o CDB funciona com o investidor agindo como uma espécie de credor para a instituição que emitiu os papéis. 

Em outras palavras, ao comprar um título desses, você está basicamente emprestando seu dinheiro a um banco para que ele realize suas operações. Claro que você precisa receber alguma compensação por isso, certo? É justamente essa “remuneração” que fará o seu dinheiro render. 

Como são muito estáveis, os investimentos em CDB não costumam retornar quantias tão grandes quanto alguns produtos de investimento mais ousados. Por isso, eles são um bom jeito de deixar dinheiro guardado: costumam render mais do que a poupança e são igualmente seguros. Portanto, se você deseja proteger a sua reserva de emergência ou economizar grandes quantias com outro objetivo, o CDB pode se tornar o seu maior aliado.

Quais os tipos de CDB? 

Os investimentos em CDB não são todos iguais: eles podem ser classificados em tipos de acordo com os termos do investimento. As opções são variadas e, ao contrário do que acontece com títulos públicos, podem ser acessadas tanto por pessoas físicas quanto jurídicas.

Em geral, é possível investir em CDB usando os próprios canais dos bancos ou recorrendo a corretoras especializadas em investimentos. As possibilidades variam entre os três tipos de CDB que apresentaremos aqui embaixo.

CDB pré-fixado

Quando você aplica dinheiro em CDB pré-fixado, você sabe exatamente qual é a taxa de rentabilidade no momento em que a aplicação é feita. Em outras palavras, o montante que você vai receber no final do tempo de investimento é predeterminado e não se altera ao longo do tempo. Portanto, mesmo que haja variações na Selic, a taxa de juros básica que orienta nossa economia, seu CDB não será afetado.

CDB pós-fixado 

No caso dos investimentos em CDB pós-fixado, o valor final a ser recebido não é predeterminado no momento da aplicação. Isso porque o rendimento, nesse caso, fica relacionado às movimentações de algum índice econômico, como Selic, CDI ou IPCA. Basicamente, ao comprar os papéis, você não sabe exatamente quanto dinheiro poderá resgatar ao final, mas sabe qual índice vai reger o desempenho do seu investimento.

Portanto, a rentabilidade do CDB pós-fixado varia de acordo com essas oscilações desses indexadores e é calculada a partir das médias deles. Por isso, você verá definições do tipo “rende 100% do CDI”.

CDB atrelado à inflação

Um pouco menos popular do que as outras opções mencionadas aqui, o CDB atrelado à inflação também é uma possibilidade interessante em muitos casos. Também conhecido como híbrido, esse tipo mescla os esquemas de funcionamento de títulos pré e pós-fixados. Então uma parcela do rendimento virá como retorno pré-fixado e outra parte será pós-fixada, exposta às flutuações da inflação.

É comum que as instituições financeiras ofereçam produtos de CBD híbridos progressivos, isto é, cuja rentabilidade está atrelada à duração do período de investimento. Em resumo, nesses casos, quanto mais tempo você deixar o dinheiro aplicado, melhor.

Afinal, qual a diferença entre CDB e CDI? 

Por causa da semelhança entre as siglas, não é raro que os novos investidores acabem confundindo CDB e CDI. A verdade, entretanto, é que são conceitos totalmente diferentes. CDB, conforme explicamos acima, é um título de investimento em renda fixa, um tipo de produto financeiro emitido por instituições bancárias para ser comprado pelos investidores.

Por outro lado, CDI significa Certificado de Depósito Interbancário, e é um título usado nas negociações que os bancos fazem entre si. Afinal, essas instituições estão o tempo todo trocando empréstimos, e isso é feito justamente por meio de CDI. Além disso, as taxas usadas no CDI também servem como referência para o mercado financeiro, em especial para os investimentos em renda fixa. 

Portanto, embora o CDI seja exclusivo para instituições financeiras e não possa ser acessado por civis, é importante conhecê-lo. Afinal, ele acaba influenciando as taxas e a rentabilidade de muitos produtos do mercado financeiro.

Tudo o que você precisa saber sobre investimento em CDB 

Agora que você já sabe bem quais são os tipos de CDB disponíveis no mercado, o próximo passo é refletir sobre alguns fatores que podem influenciar na escolha da modalidade mais adequada para você. 

Para isso, leve em conta a liquidez: você faz questão de poder acessar o dinheiro a qualquer momento ou não se opõe a deixá-lo retido durante o período da aplicação? Essa é a diferença entre o CDB de liquidez diária e o de liquidez no vencimento. É que os CDBs estão sempre atrelados a um prazo: em determinado momento, os papéis vencem e o dinheiro volta para o investidor. 

No caso dos produtos de liquidez diária, entretanto, você pode mexer nos valores antes do prazo de vencimento sem precisar pagar multas. Em geral, investimentos de liquidez diária têm uma taxa de rentabilidade menor, ou seja, não geram retornos tão bons quanto as opções que deixam o dinheiro “preso”.

Em relação a custos e valor de aplicação, o esquema varia bastante a depender da instituição que você escolher. Alguns lugares exigem um valor mínimo a ser investido, como R$ 500,00 ou R$ 1.000,00. Os custos também são bem relativos: em geral, quem investe em CDB não precisa pagar taxa de administração, mas algumas corretoras cobram taxas de corretagem.

Outra coisa importante de se ter em mente é a relação do CDB com o Imposto de Renda. Os valores aplicados nesse tipo de investimento são tributados assim como os outros de sua modalidade (renda fixa): de acordo com uma tabela regressiva. Portanto, quanto maior for o período da aplicação, menores serão as alíquotas. Além disso, se você mexer no valor aplicado antes dos primeiros 30 dias, pagará uma taxa de IOF (Imposto sobre as Operações Financeiras).

Conclusão

O investimento em CDB (Certificado de Depósito Bancário) tem se popularizado como alternativa à poupança. Isso porque ele é um ótimo jeito de preservar valores que estão sendo guardados, como no caso de reservas de emergência. É um investimento que se destaca pelo seu baixo risco e pelas muitas opções de aplicação, que podem até ser de liquidez diária.

Na hora de escolher seus investimentos, é importante levar em conta fatores como a liquidez e a rentabilidade desejadas, além de considerar o tipo de CDB que se encaixa melhor nas suas necessidades. Os CDBs atrelados à inflação, por exemplo, são boas opções para quem pretende deixar o dinheiro rendendo a longo prazo. CDBs pós-fixados, por outro lado, são bons para investidores que prezam por liquidez imediata.

Portanto, o CDB é uma boa opção para quem deseja preservar o patrimônio financeiro. Além dele, existem outros tipos de investimentos em renda fixa, como é o caso do FIDC, que atua por meio da operação de antecipação de recebíveis. Mas vale lembrar que se o seu objetivo é adiantar o recebimento de valores que já estão para entrar na sua conta daqui a um tempo, você não precisa recorrer a investimentos. A gente simplifica para você: aqui na Simples, nossa especialidade é a antecipação de recebíveis fácil e sem burocracia exaustiva.

Aliás, se você gosta de aprender sobre educação financeira, saúde orçamentária para negócios e vários outros temas relevantes no universo das finanças, acompanhe a gente aqui no Blog da Simples. Nossos conteúdos são pensados para te ajudar a cuidar cada vez melhor do seu dinheiro!